Noida engineer Yadav Singh's dirty money empire falls: 20 raids expose 40 fake companies and a scam so huge it puts corrupt politicians to shame
INCOME TAX RAID EXPOSED 1000 cr Black Money
Between Thursday and Friday, the Income Tax department raided over 20 properties of disgraced Noida engineer Yadav Singh
Engineer Yadav Singh’s corruption has been so massive that Income Tax officials are yet to drill out the full detail of his ill-gotten wealth even after twenty raids.
The Income Tax department on Friday raided his residence at Noida’s Sector 51 and found cash worth Rs 10 crore and diamond and gold jewellery of around 2 kg.
Singh, meanwhile, was shunted out of the post of Chief Project Engineer and will no longer be looking after the three authorities of Noida, Greater Noida and Yamuna Expressway. A red-faced Uttar Pradesh government has shifted him to Noida’s CEO office till investigations against him are completed.
On Thursday, the department had found unaccounted assets at the residence and offices of Singh and also unearthed 40 fake companies running under his wife Kusumlata’s name. Sources in the department say Singh’s scam runs over Rs 900 crore.
A team of around 100 officials conducted search operations at 20 buildings located in Noida, Ghaziabad and Delhi. The drive will continue for a few more days.
“We have found evidence to prove that Singh has unaccounted assets. We have seized laptops and documents. We will reveal all details in a day or two," said Krishna Saini, Director (Investigation), Income Tax department, Uttar Pradesh.
The team also sealed 13 lockers on Friday that belonged to Singh and his associates. It also found that two firms—Mamta and Meenu creations—were involved in managing Singh’s unaccounted-for money.
Web of deceit
The probe team has discovered that Meenu Creation Private Ltd and McConn Infra Private Limited were involved not only in exporting garments but also in buying land at throwaway prices and selling them at prevailing market rates. Singh allegedly misused his power in these transactions.
Vehicles at the residence of Noida Authority's engineer-in-chief Yadav Singh, whose wife, Kusumlata is director of Meenu Creations, a designer clothes manufacturer
Sources said Singh was being interrogated by an I-T team in Delhi. They have detained Anil Peshawari, his business partner, to interrogate him.
“We have found Singh has invested in 35 fake Kolkata-based companies. We are yet to substantiate how he has invested the money. Singh used to get 5% as commission on every contract that he awarded to a contractor,” said another official.
Officials said this looks like a clear case of black money and fraud.
Saini said that some officers of Noida Authority would also be grilled in this connection. “It is a survey and search operation in which over 130 I-T officials and an equal number of policemen have been deployed. We have also recovered documents of unnamed properties. We cannot give out more details because the probe is on,” Saini said.
Noida engineer Yadav Singh’s sprawling bungalow in Noida was among the properties raided by the I-T dept.
Digging deep
Sources said Singh had shares in many real estate companies of Noida and Greater Noida and had a team of contractors who used to work for him.
Although it was out in the public domain since 2007 that Yadav Singh was a corrupt officer who was involved in flouting every land deal norm, the Mayawati government between 2007 and 2012 and the present Akhilesh Yadav government had allegedly favoured him.
Despite facing corruption charges, Mayawati had given him charge of all infrastructure works in Noida. Flouting all norms, he had entered an agreement with several companies for Rs 954-crore projects within eight days in December 2011. In many cases, the deals were sealed without issuance of any tender.
The luxurious bungalow also has a huge garden (left) that looks more like a public park as well as an aviary
Singh was suspended by the Akhilesh Yadav government in June 2012 from the post of Chief Maintenance Engineer of Noida Authority on charges of corruption.
However, a few months later, he was made Chief Engineer (Second) of Noida. The SP government had also given him the charge of Chief Project Officer of Yamuna Expressway Authority. He was practically exercising the powers of a Chief Engineer at all these places.
Yadav Singh and his wife's case brings to mind tainted Madhya Pradesh’s IAS couple Arvind and Tinoo Joshi's example. In 2010, an I-T raid led to the initial recovery of Rs 3 crore in cash. Further investigations revealed the MP cadre bureaucrats were in possession of assets disproportionate to their known sources of income which ran into Rs 360 crore.
नोएडा, गाजियाबाद में यादव सिंह के ठिकानों पर हुई छापेमारी में आयकर अधिकारियों को दो किलो जेवरात मिले हैं। इनमें ज्यादातर गहने हीरे के हैं। सूत्रों के मुताबिक, हीरे और सोने के गहनों की कीमत 100 करोड़ रुपये तक है। छापों की खबर के बाद अथॉरिटी ऐक्शन में आ गई और नोएडा, ग्रेटर नोएडा व यमुना अथॉरिटी के चेयरमैन रमा रमण ने यादव सिंह से तीनों अथॉरिटी के इंजिनियर इन चीफ का पद वापस ले लिया। इसके बाद उन्हें कार्मिक विभाग से अटैच कर दिया गया है।
इसके अलावा यादव सिंह की पत्नी की एक और कंपनी मीनू क्रिएशंस के डायरेक्टर अनिल पेशावरी के घर से भी आयकर विभाग की टीम को 40 लाख रुपये की नकदी मिली। यादव सिंह के घर से नोएडा समेत कई शहरों के जमीनों के कागजात भी मिले हैं। प्रदेश के कई बड़े इंफ्रास्ट्रक्चर प्रॉजेक्ट में यादव सिंह की हिस्सेदारी बताई जाती है।
कार में बनी थी शेल्फ
यादव सिंह और उसकी पत्नी की कंपनी में डायरेक्टरों ने कमीशन की रकम के लिए बकायदा दो गाड़ियां रखी थीं। ऑडी और फॉर्चूनर दो गाड़ियों में सीट के नीचे पैसे रखने के लिए शेल्फ बनाई गई थी, जिसमें पैसे रखे जाते थे। यादव सिंह और उसके साथी पैसे के लेन-देन में ज्यादातर इन्हीं गाड़ियों का इस्तेमाल करते थे।
कई टेंडर्स की होगी जांच
इंजिनियर इन चीफ का कार्यभार संभालने के बाद से नवंबर के सेकंड वीक में यादव सिंह को तीनों अथॉरिटीज में चीफ का कार्यभार सौंपने तक के टेंडर पाने वालों की पड़ताल इनकम टैक्स डिपार्टमेंट करेगा। पिछले 15 दिनों में तीनों अथॉरिटी में टेंडर की प्रोसेस पार कर चुके ऐसे प्रॉजेक्टों से जुड़े कॉन्ट्रैक्टर भी आईटी की जांच में फंस सकते हैं, जिनके टेंडर इस दौरान जारी हुए हैं।
यादव सिंह की डायरी में कई और बड़े नाम
यादव सिंह के घर मिली अरबों की संपत्ति तो लोगों को चौका ही रही है। लेकिन इससे ज्यादा चौकाने वाले कई राज यादव की डायरी में हैं। यह डायरी आयकर अधिकारियों को छापेमारी के दौरान मिली है। इसमें कई नेताओं, बड़े अफसरों और रसूखदारों के नाम हैं। डायरी में नोएडा के प्लॉटों में हुए लेन-देन का पूरा ब्योरा मौजूद है। साथ ही यह भी है कि किस अधिकारी और किस नेता को कौन से प्लॉट के आवंटन में कितना कमीशन दिया गया। इसके अलावा किन अधिकारियों या नेताओं के कहने पर प्लॉटों का आवंटन किया गया। इन तथ्यों के आधार पर आयकर विभाग कुछ रसूखदारों से पूछताछ कर सकता है।
यादव सिंह के घर से मिली इस डायरी में लिखे तथ्यों की जांच अब आयकर विभाग की टीम कर रही है। इसमें पिछली सरकारों के कई कद्दावर नेता और पिछली सरकार में अच्छी पोस्टिंग पर रहे कई ब्यूरोक्रेट्स, कई उद्योगपतियों और कई अन्य लोगों के नाम शामिल हैं। इसके साथ ही यूपी की वर्तमान सरकार के भी कुछ बड़े लोगों के बारे में भी कई जानकारियां भी डायरी में हैं। आयकर विभाग की टीम उन उद्योगपतियों पर भी शिकंजा कस सकती है, जिन्होंने रिश्वत देकर या गलत तरीके से प्लॉटों का आवंटन कर मुनाफा कमाया।